Gedurende de Franse en Indiaanse Oorlog zijn rondom Lunenburg diverse forten gebouwd ter bescherming tegen Franse oorlogsschepen en invallen van indianen. Deze forten werden bemand door Britse soldaten uit Massachusetts. In de loop der tijd is Lunenburg veranderd van een belangrijke zeehaven met een scheepsindustrie naar een plaats met moderne industrie.
De bevolking van Lunenburg bestaat voornamelijk uit protestanten die gedurende de eeuwen naar Nova Scotia zijn verhuisd of geëmigreerd. Met name uit Zwitserland, Duitsland en Frankrijk zijn de meeste emigranten gekomen.