Universitas Puget Sound didirikan oleh Gereja Episkopal Metodis pada tahun 1888 di pusat kota Tacoma. Ide untuk mendirikan perguruan tinggi di Tacoma bermula dari Charles Henry Fowler, yang sebelumnya menjadi rektor Universitas Northwestern. Fowler berada di Tacoma untuk menghadiri konferensi Metodis ketika dia berbicara tentang visinya tentang lembaga pembelajaran Kristen di daerah tersebut.
Dua kota bersaing untuk dijadikan sebagai lokasi universitas: Port Townsend dan Tacoma. Panitia akhirnya memutuskan Tacoma. Sebuah piagam dibuat dan diajukan di Olympia pada tanggal 17 Maret 1888. Tanggal ini menandai dimulainya universitas secara resmi. Saat ini, nama resmi universitas tersebut adalah The Puget Sound University.[6] Pada bulan September 1890, UPS membuka pendaftaran dan menerima 88 mahasiswa.
