В середине XIX века на месте посёлка был Джегутинский пост (от слова Джегу — адыгейское название реки Грязнуха). Основан посёлок был в 1920 году как совхоз «Заря» преимущественно иногородним населением (среди молодого населения было много сирот) со значительной примесью потомков казаков расказаченных в процессе гражданской войны. В 1962 году к посёлку присоединились остатки хуторов Серёгин и Болгарский. В Зарево в советский период был развит аграрный сектор: 3 тракторные бригады, сады, 2 рыбоводческих хозяйства, консервный мини-завод. Функционировали 2 клуба, детский садик, баня, хлебопекарня, 2 магазина.